VARAINHOITAJAN VALINTA                                             

Monilla sijoittajilla ei ole aikaa, halua eikä osaamista hoitaa omia sijoituksiaan. Tässä ei ole mitään häpeämistä. Useimmat meistä eivät myöskään itse hoida autojensa öljynvaihtoa, korjaa rikkimenneitä kodinkoneita tai leikkaa omia tai perheensä hiuksia vaan annamme ne ja lukuisat muut "alan" osaamista vaativat tehtävät ammattilaisten hoidettaviksi.

Kuitenkin yllättävän moni sijoittaja kokee, että "omia sijoituksiaan pitäisi pystyä hoitamaan". Usein viisaampi valinta on uskoa varat hyvän varainhoitajan hoitoon ja käyttää oma vapaa-aikansa muihin kiinnostaviin asioihin.

Sopivan varainhoitajan löytäminen voi tuntua vaikealta. Parturikäynnin tulos näkyy heti peilistä, ja auto joko toimii tai ei. Sijoitusten arvo kuitenkin ajan myötä vaihtelee, eikä varainhoidon lopputulos ole varmuudella mitattavissa kuin vuosien päästä.

Onnistunut varainhoito perustuu aina asiakkaan ja varainhoitajan yhteiseen käsitykseen sijoitusten päämäärästä, niin tuotto-odotusten kuin riskinsietokyvyn osalta. Jos salkussa on muita kuin riskittömiä sijoituksia, ei ole vain todennäköistä vaan täysin varmaa, että salkun arvo laskee joillakin periodeilla. Tällöin on tärkeätä, että riski on sovitettu niin, ettei lasku aiheuta sijoittajalle unettomia öitä.

Kuten muissa ammateissa myös varainhoidossa on monia tyylisuuntia. Luottamuksen synty asiakkaan ja varainhoitajan välille edellyttää, että molemmilla on sama näkemys toiminnan päämäärästä. Lisäksi varainhoitajalta edellytetään asiantuntemusta, kokemusta ja ehdotonta rehellisyyttä.

Varainhoitajan valinnassa on mielestämme neljä tärkeää vaihetta:

• Varainhoitajan kokemuksen arviointi. Jos varainhoitaja ei ole kokenut huonoja aikoja, riskien määrittely voi olla puutteellista.

• Varainhoitajan tyylisuunnan arviointi. Jotkut kokevat olevansa nopean kaupankäynnin mestareita, kun taas toisilla on pitkäjänteinen ja varovainen tyyli. Tärkeintä on, että sijoittaja valitsee varainhoitajan, joka on tässä suhteessa "samalla aaltopituudella".

• Varainhoitajan luotettavuuden arviointi. Jos lupaukset tulevista tuotoista kuulostavat erittäin hyviltä, mutta palkkiorakenne on epäselvä, on yleensä perusteltua tutkia muita vaihtoehtoja.

• Kärsivällisyys. Varainhoitajan onnistumista voi luotettavasti arvioida vasta kun riittävän suuri osa valitusta sijoitushorisontista on kulunut. Alle 3 vuoden tuloksilla on harvoin merkitystä.

Riippumatta siitä, kuinka monta sataa vuotta valitsemasi varainhoitoyhtiö on toiminut menestyksellisesti, varallisuutesi kehittyy tulevaisuudessa mitä todennäköisimmin markkinoiden yleisen kehityksen  mukana, kustannusten verran markkinoita jäljessä, valitun allokaation mukaisesti. Hyvä salkunhoitaja pitää riskit maltillisina, on todellisista kustannuksista mahdollisimman avoin eikä väitä osaavansa mahdottomia.

Seligson & Co varainhoidon toiminnan kulmakivi on palvelu. Tarjoamme yksilöllisiä ratkaisuja, jotka perustuvat asiakkaan tarpeiden kartoittamiseen. Näiden tarpeiden perusteella voidaan määritellä realistiset päämäärät. Varainhoitajan tärkeimpiä tehtäviä on tinkimättömästi pitää huolta, että asiakkaan kanssa valittua sijoituspolitiikkaa noudatetaan ellei asiakkaan tilanteessa tapahdu oleellista muutosta.

"Oikea aika sijoittaa on, kun on rahaa siihen."

Takaisin

Lähetä tämä sivu kaverille linkkinä